캐나다 교육적금 RESP: 은행? 증권사? 아니면 함정?

안녕하세요! 캐나다에서 우리 아이의 미래를 위해 밤낮으로 애쓰시는 모든 학부모님들께 따뜻한 응원의 메시지를 보내드립니다. 캐나다 정부가 자녀 교육을 위해 보조금을 지원해주는 참 좋은 제도인 RESP(Registered Education Savings Plan, 캐나다 교육적금), 아마 많이 들어보셨을 거예요. 우리 아이가 나중에 대학에 갈 때 학비 부담을 덜어주려고 시작하는 RESP, 정말 소중한 계획이죠!

하지만 여러분께 솔직히 말씀드리자면, 이 RESP를 '어디서', '어떤 상품'으로 가입하느냐에 따라 여러분의 소중한 교육 자금이 큰 손해를 볼 수도 있다는 점, 알고 계셨나요? 특히 일부 브로커, 영업사원, 설계사 들의 잘못된 권유로 인해, 안타깝게도 제도의 취지와는 다르게 손해를 보는 경우가 캐나다의 일부 중소도시들에서는 아직도 심심치 않게 발생하고 있어 마음이 너무 아픕니다. 밴쿠버, 토론토, 몬트리올과 같은 대도시에서는 이미 이런 악명이 널리 알려져 피해가 거의 없는 추세인데 말이죠.

걱정하지 마세요! 오늘 이 글 하나만 꼼꼼히 읽으신다면, 더 이상 RESP 가입 때문에 혼란스러워하거나 잘못된 선택으로 후회할 일은 없을 거라고 약속드립니다. 제가 직접 확인하고 분석한 RESP의 두 가지 가입 경로와 각 경로의 장단점을 명확하게 비교하고, 실제 숫자로 그 엄청난 차이를 보여드릴게요.

이 글의 핵심 내용 (이것만 알아도 손해는 막을 수 있습니다)

• 현명한 RESP 가입 경로: '은행/증권사' vs. '장학재단(그룹 플랜)', 무엇이 다른가?
• 장학재단 RESP의 치명적 함정: 숨겨진 수수료와 낮은 수익률의 진실.
• 충격적인 18년 시뮬레이션: 당신의 선택이 아이의 미래 자산을 어떻게 바꾸는가?
• 가장 현명한 선택: 우리 아이의 교육 자금을 지키는 최고의 방법.

1. 두 갈래의 길: '개인 플랜' vs '그룹 플랜'

RESP 계좌는 크게 두 종류의 기관에서 개설할 수 있습니다. 바로 '개인/가족 플랜(Individual/Family Plan)'을 취급하는 은행이나 증권사와, '그룹 장학 플랜(Group Scholarship Plan)'을 취급하는 특정 장학재단들이죠. 이 둘의 차이는 하늘과 땅 차이입니다.

1.1. 은행/증권사의 '개인/가족 플랜' (현명한 부모의 선택)

우리 아이의 교육 자금을 투명하고 유연하게 운용하고 싶다면, 캐나다의 5대 은행(RBC, TD 등)이나 퀘스트레이드(Questrade), 웰스심플(Wealthsimple)과 같은 온라인 증권사에서 '개인 RESP 플랜'으로 가입하는 것이 정답입니다.

• 압도적인 유연성: 안전한 은행 정기예금(GIC)부터, 전 세계 시장에 투자하는 저비용 ETF, 뮤추얼 펀드, 주식까지 투자 상품을 내 마음대로 선택하고 변경할 수 있습니다.
• 투명하고 저렴한 수수료: 불필요한 가입비나 초기 수수료가 전혀 없습니다. 특히 온라인 증권사를 이용하면 비용을 최소화하며 자산을 운용할 수 있습니다.
• 자유로운 중도 해지: 만약 아이의 계획이 바뀌더라도 중도 해지 시 불이익이 거의 없습니다. 정부 보조금은 반환해야 하지만, 부모님의 원금과 그동안의 투자 수익은 그대로 지킬 수 있습니다.

[광고 이야기] Harvey Specter의 '제로(Zero)' 게임

혹시 미드 '슈츠(Suits)'의 열혈 팬이시라면 정말 반가운 소식이 있어요. 2025년 현재 캐나다에서 TV를 켜면, 하비 스펙터 역의 배우 가브리엘 막트(Gabriel Macht)가 멋진 수트를 입고 등장하는 퀘스트레이드(Questrade) 증권사 광고를 쉽게 볼 수 있답니다. 마치 드라마의 에필로그처럼, 6년이 지난 지금도 여전히 날카롭고 자신감 넘치는 모습이죠.

그 광고에서 그는 금융 시스템의 본질을 꿰뚫는 질문을 던집니다.

"How do you get yours when the system is designed to get theirs first? The answer is zero. Questrade thinks you deserve more zeros. So they changed the game... again. With zero commission trade."

"그들이 먼저 가져가도록 설계된 시스템에서, 어떻게 당신의 몫을 챙길 수 있을까요? 정답은 '제로'입니다. 퀘스트레이드는 당신이 더 많은 '0'을 가질 자격이 있다고 생각합니다. 그래서 다시 한번 게임의 판을 바꿨죠. 거래수수료 무료로 말입니다." 라는 뜻입니다.

여기서 영어 공부 포인트는 "get yours"와 "get theirs"라는 표현입니다. 여기서 'yours'는 '당신의 정당한 몫(your share, your profit)'을, 'theirs'는 '시스템(금융기관)의 몫(their fees, their profit)'을 의미합니다. 'I'm gonna get mine' 이라고 하면 '내 몫은 내가 반드시 챙길 거야'라는 아주 실용적이고 강력한 표현이 되죠.

결국 Harvey의 메시지는 명확합니다. 높은 수수료를 먼저 떼어가는 시스템에서는 개인 투자자가 이길 수 없다는 것. 이 불리한 게임의 판을 바꾸는 유일한 방법은 수수료를 '제로'로 만드는 것이라는 강력한 메시지를 아주 세련되게 전달하고 있습니다.

1.2. '장학재단' 그룹 플랜 (치명적인 함정! 반드시 피하세요!)

이제 정말 중요한 이야기입니다. '장학재단'이나 '교육 기금'이라는 그럴싸한 이름을 내걸고, '장학금'이라는 달콤한 말로 유혹하는 특정 '그룹 장학 플랜'들이 있습니다. 특히 금융 지식이 부족한 초기 이민자들을 타겟으로 판매되는 경우가 많은데, 이런 곳에서 RESP를 가입하는 것은 여러분의 노력을 배신하는 행위가 될 수 있습니다.

• 여러분의 노력을 배신하는 초기 수수료: 가입하는 순간, 여러분이 낸 소중한 돈에서 5천 불 이상을 '판매 수수료'라는 명목으로 떼어갑니다. 여러분의 자금이 투자되기도 전에 이미 엄청난 원금 손실로 시작하는 것입니다.
• 물가 상승도 못 이기는 수익률: 높은 수수료를 떼고 남은 돈은 아주 보수적인 상품에 묶여, 연 1%도 안 되는 처참한 수익률이 나오는 경우가 허다합니다. 사실상 돈의 가치가 매년 줄어드는 셈입니다.
• 덫과 같은 해지 페널티: 이 상품들은 중도 해지가 매우 어렵고, 해지하더라도 그동안 낸 원금조차 대부분 포기해야 하는 구조입니다. 다른 금융기관으로의 계좌 이전도 불가능합니다. 중도에 포기하고 나간 다른 학부모들의 눈물 섞인 돈으로, 남아있는 사람들의 미미한 수익률을 간신히 메워주는 끔찍한 구조입니다.
• 정부 보조금을 받을 수 없는 상태에서도 가입 유도: 이것은 정말 악의적인 함정입니다. 정부 보조금(CESG)은 자녀가 캐나다 영주권자 또는 시민권자이고 사회보장번호(SIN)가 있어야만 나옵니다. 하지만 일부 그룹 플랜 영업사원들은 "영주권이 없어도 괜찮다", "나중에 생기면 신청하면 된다"며 가입을 종용합니다. 그 결과, 부모님은 정부 보조금 한 푼 받지 못하면서, 오직 꼬박꼬박 원금에서 '선취 수수료'만 떼이게 되는 최악의 상황에 놓이게 됩니다. 마치 영주권이 없는 사람에게 특별한 혜택을 주는 것처럼 포장하지만, 실상은 여러분의 소중한 원금을 보조금 없이 갉아먹는 행위일 뿐입니다.

[실제 피해 사례] "제가 낸 돈은 어디로 갔나요?"

제가 직접 상담했던 한 학부모님의 가슴 아픈 이야기입니다. 첫 아이를 낳고 정신없던 시기, 한 영업사원의 권유로 그룹 플랜에 가입하셨어요. 2년간 열심히 총 $6,000(부모 $5,000 + 정부 보조금 $1,000)을 모았지만, 나중에 확인해보니 '선취 수수료'라는 명목으로 무려 $4,700이 순식간에 사라지고 원금이 $1,300만 남아있었습니다. 그야말로 '눈 뜨고 코 베이는' 심정이었다고 하셨죠. 우리 아이의 미래를 위해 시작한 저축이, 투자되기도 전에 공중분해된 것입니다.

안타깝게도 이런 일은 과거의 이야기만이 아닙니다. 요즘도 지방 소도시의 네이버 카페 등에서 특정 장학재단 상품의 가입 후기를 이따금씩 찾아볼 수 있습니다. 물론 그중에는 자작 홍보글도 있겠지만, 만약 아니라면, 정말 순수한 마음으로 우리 아이의 미래를 위해 가입하신 분들이라면 그저 안타까울 따름입니다. 대도시에서는 왜 이 상품이 팔리지 않는지 생각해볼 필요가 있습니다.

이제 해외에서 고생하시는 우리 한국인 커뮤니티에서만큼은, 서로의 정보 부족을 이용하는 이런 약탈적인 상품 판매는 정말 사라졌으면 하는 바람입니다.

충격적인 18년 시뮬레이션: 당신의 선택이 아이의 미래를 결정합니다

그렇다면 이 선택의 차이가 18년이라는 시간 동안 얼마나 큰 결과의 차이를 만들어낼까요? 제가 직접 계산한 시뮬레이션 결과를 보시면, 왜 이 글을 끝까지 읽으셔야 하는지 명확히 깨닫게 될 겁니다.

[시뮬레이션 기본 가정] 앞으로 보여드릴 모든 계산은, 가장 효율적인 적립 방법 중 하나를 기준으로 합니다. 즉, 아이가 태어난 해부터 매년 초 부모님이 $2,500를 납입하고, 정부가 여기에 보조금 $500를 더해주는 방식입니다. 이 과정을 정부의 평생 보조금 최대치($7,200)를 모두 받는 15년차까지 지속하고, 이후 3년간은 추가 납입 없이 그동안 모인 자금을 그대로 운용하여 총 18년의 장기 투자 계획을 세웠을 때의 결과입니다.

시나리오 1: S&P 500 ETF (은행/증권사) - 현명한 부모의 길

• 납입금: 부모 $36,000 + 정부 $7,200 = 총 원금 $43,200
• 투자 상품: S&P 500 추종 ETF (예: VOO)
• 가정 수익률: 연평균 8% - 운용수수료(MER) 0.03% = 실질 수익률 7.97%

18년 후 예상 총 자산

약 $100,467

여러분의 총 원금 $43,200이 두 배 이상으로 불어나, 10만 달러가 넘는 든든한 교육 자금이 됩니다. 캐나다 명문대 4년 학비를 충분히 감당하고도 남는 금액입니다.

[비교] 만약 S&P 500의 '역사적 평균 수익률'로 계산한다면?

그렇다면 만약, 우리가 정말 보수적으로 예상한 8%가 아니라, S&P 500의 실제 역사적 연평균 수익률인 약 11.5%(실질 11.47%)로 계산한다면 결과는 어떻게 달라질까요? 현실의 숫자는 우리의 상상을 초월합니다.

18년 후 예상 총 자산 (역사적 평균 수익률 적용 시)

약 $165,854

네, 맞습니다. 약 16만 5천 달러입니다. 보수적으로 계산했던 10만 달러보다 무려 6만 5천 달러나 더 많은 금액이죠. 이것이 바로 '시간'과 '시장'을 우리 편으로 만들었을 때 얻을 수 있는 진정한 복리의 힘입니다. 물론 과거의 수익률이 미래를 보장하지는 않지만, 우리가 왜 단기적인 변동성에 흔들리지 않고 장기적인 투자를 지향해야 하는지에 대한 가장 강력한 증거가 되어 줍니다.

시나리오 2: 그룹 장학 플랜 - 안타까운 함정

• 납입금: 부모 총납입 $37,500 - 초기 수수료 $5,000 + 정부 $7,200 = 실제 투자 원금 $39,700
• 투자 상품: 재단이 운용하는 저수익 채권/예금 상품
• 가정 수익률: 매우 후하게 잡아 연평균 3% 로 계산했으나, 실제로는 이보다 훨씬 낮음

18년 후 예상 총 자산

약 $53,297

똑같이 돈을 냈지만, 결과는 절반에도 미치지 못합니다. 부모님의 소중한 노력이 '수수료'라는 이름으로 공중분해된 것입니다.

최종 비교: 당신의 선택이 모든 것을 결정합니다

이 모든 시나리오를 한눈에 비교해 보면, 무엇을 선택해야 할지는 더욱 명확해집니다. 안전하게 은행에만 맡겨도 그룹 플랜보다는 훨씬 나은 결과를 얻을 수 있습니다.

잠깐! 은행 정기예금 금리는 왜 2.5%로 계산했나요?
많은 분들이 요즘 4%에 달하는 정기예금 금리를 보시고 장기적으로도 높은 수익을 기대하시지만, - 현 시점의 BMO은행 프로모션 예금금리는 4.75% - 이는 최근의 특수한 상황입니다. 지난 20년을 돌이켜보면, 2008년 금융위기 이후 10년 이상 1~2%대 금리가 유지되었던 '긴 겨울'이 있었습니다. 따라서 은행 정기예금의 장기 평균 기대수익률은 연 2.5% 내외로 보수적으로 잡는 것이 현명하며, 이것이 바로 우리가 주식 시장(S&P 500 등)의 장기적인 성장 잠재력에 주목해야 하는 이유입니다.

투자 방식 (18년 후)	순수 투자 수익	최종 금액
S&P 500 ETF (연 7.97%)	+$57,267	약 $100,467
은행 정기예금 (연 2.5%)	+$12,793	약 $55,993
그룹 플랜 (연 3%)	+$8,597	약 $53,297

이 압도적인 차이가 바로 '투자의 세계'와 '수수료 장사의 세계'가 어떻게 다른지를 보여주는 명백한 증거입니다. 원금 손실만큼이나 무서운 것이 바로 이 '기회비용의 손실'입니다.

결론: 가장 현명한 방법은 무엇일까?

RESP는 캐나다 정부가 주는 소중한 혜택이니, 절대 포기하지 마세요. 다만, 누구에게 어떻게 가입하느냐에 따라 결과가 너무나 달라진다는 점을 꼭 기억하셔야 합니다.

• 반드시 '주요 은행'이나 '대형 온라인 증권사'를 통해 가입하세요. 이름만 들어도 아는 믿을 수 있는 금융기관이 가장 안전하고 투명합니다.
• '선지급 수수료'나 '그룹 플랜'이라는 말이 나오면 뒤도 돌아보지 마세요. 그들은 여러분의 자산을 불려주는 파트너가 아닙니다.
• 장기적인 안목으로 시장에 투자하세요. 단기적인 변동성은 무시하고, S&P 500 ETF와 같은 우량 자산을 꾸준히 모아가는 것이 우리 아이의 미래를 위한 최고의 전략입니다. 특히 퀘스트레이드(Questrade)와 같은 온라인 증권사를 이용하면, 단 몇 번의 클릭만으로도 저렴한 수수료의 ETF를 직접 매수하며 자산을 투명하게 관리할 수 있습니다.

우리 아이의 미래 교육은 정말 소중하잖아요. RESP를 현명하게 선택하고 잘 운용해서, 아이가 꿈을 향해 나아갈 때 든든한 날개가 되어줄 수 있도록 제가 옆에서 응원하겠습니다. 이 글이 여러분의 현명한 선택에 실질적인 도움이 되기를 진심으로 바랍니다!

🚀 18년 후, 당신의 마지막 미션: 현명하게 인출하기

축하합니다! 이제 여러분은 그 어떤 영업사원의 말에도 흔들리지 않고, 우리 아이를 위한 최상의 RESP 플랜을 선택할 수 있는 현명한 지혜를 갖추셨습니다.

하지만 이 긴 여정에는 마지막 관문이 하나 더 남아있습니다. 바로 18년간 소중하게 키운 자산을 '세금 폭탄' 없이, 가장 현명하게 인출하는 기술이죠. EAP, PSE, AIP... 복잡한 용어 앞에서 또다시 막막함을 느끼실 필요는 없습니다.

제가 바로 그 마지막 미션을 완수하실 수 있도록, RESP 인출의 모든 전략과 숨겨진 함정을 피하는 방법을 다음 가이드에 완벽하게 정리해 두었습니다.

세금 폭탄 피하는 최종 전략 확인하기